Во вторник, 29 августа, Центральный банк объявил о санации банка «ФК Открытие». Это беспрецедентный случай в истории российской банковской системы: три месяца назад «Открытие» занимал шестое место по объему активов (2,68 трлн рублей) и был крупнейшим частным банком в стране. На депозитах населения в «Открытии» лежит 573 млрд рублей. В холдинг также входят Рокетбанк, Росгосстрах, банк «Траст» и другие финансовые, страховые и инвестиционные компании. Все они, включая сам банк «Открытие», работают в штатном режиме. Платежеспособность холдинга гарантирует ЦБ, который на время санации стал его главным акционером.

О сложностях в «Открытии» стало известно в июле, когда рейтинговое агентство АКРА снизило кредитный рейтинг банка. На фоне этой новости госструктуры, корпоративные клиенты и население забрали с депозитов в «Открытии» 621 млрд рублей. Из-за оттока средств банк вынужден был обратиться за дополнительным кредитным финансированием к Центробанку. Несмотря на это, обе стороны отрицали наличие серьезных угроз.

В середине августа аналитики УК «Альфа-капитал» разослали своим клиентам письмо, в котором предупреждали о сложном положении «Открытия» и других частных банков. Позже письмо было отозвано, но пока что сбывается этот прогноз, а не официальные заявления «Открытия» и ЦБ.

По разным оценкам, в августе у «ФК Открытие» оставалось более 700 млрд рублей ликвидных активов. Эта сумма сопоставима с оттоком средств за последние несколько месяцев, но, вероятно, ее перестало хватать на исполнение текущих обязательств, считает ведущий эксперт Института «Центр развития» НИУ ВШЭ Владимир Мирошниченко.

Так, на прошлой неделе «Открытие» направило в ФАС ходатайство о покупке «ЛУКОЙЛ-Гаранта» — одного из крупнейших негосударственных пенсионных фондов. Невысокое качество отдельных приобретений привело к тому, что капитал банка перестал выдерживать нагрузку.

Тот факт, что собственники банка оказались не в состоянии справиться с оттоком клиентских средств, говорит о значительном масштабе проблем и о слабой заинтересованности его акционеров в сохранении контроля над кредитной организацией, считает старший научный сотрудник РАНХиГС Михаил Хромов. «В 2004 году акционеры Альфа-банка, также оказавшегося в ситуации «бегства вкладчиков», смогли обеспечить банку поддержку из собственных средств, не прибегая к помощи ЦБ, что означало бы потерю контроля над банком».

Часть экспертов полагает, что в этой ситуации ЦБ сработал недостаточно оперативно или вовсе допустил провал в своей надзорной политике. Проблемы в «Открытии» копились постепенно и были заметны достаточно давно. «Вопросы вызывает поведение ЦБ в прошлом году. Непонятно, почему ситуация обострилась до такой степени — то ли регулятор не в силах был ее предотвратить, то ли просто не стал этого делать по каким-то внутренним причинам», — говорит Мирошниченко. Похожие претензии в адрес ЦБ звучат после каждого крупного потрясения на банковском рынке. На этот раз ситуация отличается в лучшую сторону тем, что проблемная организация останется на плаву, а ее вкладчики и кредиторы сохранят свои деньги.

На «ФК Открытие» будет опробован новый механизм санации — через недавно созданный Центробанком Фонд консолидации банковского сектора (ФКБС). Ранее санацию проблемных организаций осуществляли более сильные банки и Ассоциация по страхованию вкладов, выделявшая на это кредит (чаще всего — за счет денег ЦБ). «Теперь из цепочки финансовой поддержки санируемых банков исключается два элемента — АСВ и банк-инвестор, которые заменяются на подконтрольную Банку России управляющую компанию», — говорит Хромов.

По планам регулятора, санация через ФКБС будет проходить быстрее и дешевле, чем раньше, а также предотвратит ситуацию конфликта интересов — частные санаторы были озабоченны собственной выгодой, а не восстановлением проблемного банка. Средства, выделяемые на санацию, использовались банками-инвесторами в целях развития собственного бизнеса, поясняет Хромов.

«Все предыдущие случаи показали, что схема с выбором санатора дает сбои. Успешных практик продажи «оздоровленных» банков на рынок почти нет — санаторы оказались неспособны восстановить их деятельность», — говорит глава банковского направления компании «ФБК» Алексей Терехов. «Открытие» сам ранее не слишком удачно санировал банк «Траст», и это стало одной из причин нынешних трудностей в холдинге.

Теперь, когда финансовым оздоровлением занимается непосредственно ЦБ, клиенты санируемых банков будут чувствовать себя значительно спокойнее. Особенно это касается малого и среднего бизнеса, который больше всех страдал от банковских дефолтов, теряя на них огромные средства, говорит Терехов.

Впрочем, насколько эффективным будет новый механизм санации, пока не ясно. В большинстве стран роль санатора выполняют не центробанки, а другие структуры. Обилие функций, которые перешли к российскому ЦБ за последнее время, может оказаться неподъемным для одного регулятора. Кроме того, беспокойство вызывают перспективы дальнейшей концентрации банковского рынка в руках государства. В рамках процедуры санации ЦБ становится собственником и управляющим крупнейшего частного банка. «Концентрация в руках государства банка из топ-10, притом что это не последний случай такой санации, окажет колоссальное влияние на рынок», — говорит Терехов.

ЦБ называет сроки в 6–8 месяцев, однако приватизация санированных банков в России до сегодняшнего дня была крайне редким явлением. В отличие от роста доли госбанков, который в последние годы только набирал обороты.